（原标题：两会解读 | 能源消费政策“变”高耗能新能源产业迎破圈融合契机）

金融业协会（北京 记者 张晓冲）消息，今年的政府工作报告给高耗能新能源企业带来了重要消息。政府工作报告提出，“十四五”期间能源消费强度目标考核，具有适当的灵活性，新的可再生能源和原材料能源消费不纳入能源消费总量控制。同时，推动能源消费“双控”向碳排放总量和强度“双控”转变。这意味着能源消费政策正在迎来悄然变化。

在具体考核目标方面，与2021年能源强度降低3%相比，今年的目标设定趋于平衡和灵活。这一目标的确立，不仅为合理利用能源留有空间，保障经济平稳运行，也有效促进了地方节能减排，兼顾发展和减排，当前和长远。

业内人士指出，能源消耗强度“整体评估”意味着优化能源消耗强度评估频次，让企业避免因能耗指标“超标”而限制能源消耗。对于煤电、石化、化工、钢铁、有色金属冶炼、建材等行业，更加灵活的能源消耗管理方式将有助于其有序开展生产经营。在弹性能源消费管理下，以煤炭市场为代表的能源产品价格剧烈波动也有望企稳。

中信期货宏观团队认为，“十四五”期间单位GDP能耗降低13.5%的可行路径是降低2.7 %、2.6%、3.0%、3.0%、3.0%。预计今年“能源消费双控”不会扰乱经济活动。

采用碳排放总量和强度的“双控”考核

碳中和工作是2021年政府工作的重点工作之一。在以往的能源消费双控实践中，能源消费总量目标的推进存在地区差异，尤其是部分地区在经济高速增长、发展质量高的情况下，能源消费总量目标难以实现。

2021年底，中央经济工作会议首次提到碳排放总量和强度“双控”，今年政府工作报告重申要推进“双控”能源消费向碳排放转变 转变总量和强度“双控”，完善减少污染和碳排放的激励和约束政策，加快形成绿色生产生活方式。

从能源消费“双控”到碳排放总量和强度“双控”的转变对企业意味着什么？

据报道，能源消费“双控”是控制排放量的增长，是对能源消费总量的单项考核。碳排放总量和强度“双控”是对单位GDP的碳排放总量和碳排放强度进行考核，而不是以能源消耗总量为单一指标。这种评估方式的改变将对地方政府、地方经济和企业产生深远的影响。

业内人士指出，实施碳排放总量和强度“双控”，是基于尊重我国“以煤为主”的实际情况，同时用好清洁高效煤炭，逐步增加新能源消费。可提高煤炭与新能源的产能，促进煤炭与新能源的优化组合，使“双碳”目标的实现更加科学。这不仅有利于地方政府加大对新能源的规划、开发和消费，也有利于传统高耗能企业通过技术创新加快绿色转型。

汇丰大中华区首席经济学家屈宏斌表示，政府工作报告提出“十四五”期间将考核能源消费强度目标，能源消费“双控”促进碳排放总量。和力度“双控”转变。这使得地方政府可以根据经济发展的具体情况灵活调整目标，避免“运动式”减碳和“一刀切”。

国泰君安证券分析师董琦认为，新考核方式下，2022年双控能耗指标的边际将出现微调，但长期来看，碳峰约束难以显着放宽双控能耗目标。他认为，能源消费政策带来的亮点在于，传统高耗能行业将进一步向新旧能源（风电、光伏、储能、特高压）和减碳技术（碳汇、清洁煤利用）。

值得一提的是，无论是考核方式的改变，还是更灵活的能耗管理方式，并不意味着高耗能行业可以“高枕无忧”。

国家发改委有关人士指出，当前能源消费政策的重要力量是增加能源消费总量管理的灵活性，鼓励地方政府增加可再生能源消费，鼓励地方政府加大能源消费总量管理力度。超额完成能耗强度降低目标，但仍将严格管控高耗能、高排放项目。

政府工作报告还强调，要坚决遏制高耗能、高排放、低水平项目的盲目发展。加强煤炭清洁高效利用，有序减量化和替代，推进燃煤电厂节能减碳改造、柔性化改造和供热改造。推进大型风电、光伏基地及其配套稳压电源规划建设，提高电网吸收可再生能源发电能力。同时，推进绿色低碳技术的研发、推广和应用，构建绿色制造和服务体系，推动钢铁、有色、石化、化工、和建筑材料。

能源政策变化有什么影响？

新增可再生能源和原材料能源消费不纳入能源消费总量控制，是政府工作报告能源消费管理政策的又一重要变化。

据了解，原料能源为煤化工和石油化工。在能源产品转化为原材料的过程中，二氧化碳不是100%排放到空气中，而是一般排放20%高能耗管理，80%转化为原材料。燃料所用的能源排放的都是二氧化碳，所以要单独统计。

但是，长期以来，原材料的能源消耗一直被纳入所有能源消耗的统计中，并没有单独的栏目。因此，原材料能源消费不计入能源消费总量的政策有望在一定程度上减轻以化石燃料为原料的企业的碳排放压力。

市场人士指出，能源消费政策的悄然变化，除了避免“碳收费”和运动“减碳”外，主要对大宗商品价格和新能源行业产生直接和间接的影响。

中信建投期货碳科学团队分析师蒋璐认为，钢铁、焦炭、电解铝的碳排放量都很大，未来减排压力不小。因此，减产仍是钢铁减碳的主要目标。对于电解铝来说，短期取决于产量控制，长期碳减排路径取决于能量转化。

平安证券宏观研究团队指出，“十四五”期间，全面改善可再生能源供给是能源改革的重点； “十五五”期间，可再生能源需要尽可能替代油气。他看好风电、光伏等新能源行业的投资机会。此外，储能、电网建设等产业链也值得关注。

国家发改委也对能源消费双管齐下的实施做出了制度安排。提出完善能源使用权有偿使用和交易制度，加快建设全国能源使用权交易市场，建立能源消费总量指标跨区域交易机制，促进能源要素向高位流动。 ——经济发展条件良好的优质项目、企业、行业和地区。集聚。这意味着更多的行业和企业将被纳入全国碳交易市场。

据了解，目前全国碳交易市场纳入发电行业的企业仅有2225家，实际参与交易的企业较少。石化联合会正在开展将石化和化工行业纳入全国碳市场的相关工作。根据电力行业纳入标准，预计将纳入2300家石化企业。目前，一些子行业正在试点。预计2022-2023年纳入石化行业。并入化工行业。业内人士预测，今年钢铁、有色、建材等行业将逐步纳入全国碳交易市场。

打破循环，构建能源供需新体系

实现“双碳”目标不会一蹴而就。在此过程中，加强统筹协调，推进能源革命，促进产业优化升级，加快绿色低碳技术革命，都需要稳步推进。

今年1月，高层在中央政治局集体学习会上提出，传统能源的逐步退出，必须以安全可靠的新能源替代为基础。这需要进一步规划建设以大型风电和光伏基地为基础，以清洁高效、先进、节能的燃煤发电为支撑，以稳定、安全、可靠的特高压输电为支撑的新型能源供需体系。以改造线路为载体。这是高层首先提到的新能源供需体系。

近日，国家发改委主任在“两会”部长级频道接受采访时，对什么是新能源供需体制进行了解读。他举例说，在沙漠、戈壁、沙漠规划建设4.5亿千瓦大型风电光伏基地，周边煤电企业要坚持先建后破，建设超超临界机组，有序改造供电煤耗300克/千瓦时以上老机组，建设安全可靠的特高压输变电线路，将构成新的能源供用体系。

这个能源供应和消费体系在一定程度上更像是传统能源和新能源的融合。业内人士指出，如果加快新能源供需体系建设，将有利于风能和光伏资源的开发、周边煤电项目的开发，以及特高压建设的推进。